1、石油市場供應情況

 

　　從供給方面看，近年來能源生產中心加速向西半球轉移，打破了原來中東和石油輸出國組織歐佩克（OPEC）一家獨大的供給格局，美國成為了全球油氣資源供應中心之一，同時加上俄羅斯中亞的油氣，油氣供給方面已經形成了“美國、沙特、俄羅斯”三足鼎立的格局。2018年，美國的石油產量占據全球石油市場的16%，與沙特、俄羅斯持平。到了2019年，美國的市場份額進一步上升至18%，超過俄羅斯和沙特的16%和15%，成為全球最大的石油生產國。需要關注的是，美國不斷上升的市場份額是在沙特、俄羅斯等國實施減產的情況下實現的。

 

　　——美國。美國石油產量在近些年來的快速上升，得益于頁巖油氣革命。自2011年以來，美國頁巖油行業得到蓬勃發展，頁巖油產量迅速提升。截至2019年12月，美國七大產區頁巖油產量已突破900萬桶/天，在原油總產量中比重達到70%。根據最新數據，目前美國國內原油產量達到1290萬桶/天，為歷史最高水平。此外，隨著美國本土輕質原油產量的持續增加以及鐵路和管道運輸設施的不斷完善，大量輕質低硫原油流向墨西哥灣沿岸煉廠，從而導致美國低硫原油進口量大幅下滑。2015年底，美國解除了上世紀70年代以來實行的原油出口禁令，原油出口量逐年遞增。最新數據顯示，截至2019年12月底，美國原油出口量達到446.2萬桶/天，創歷史新高。

 

　　——沙特。沙特阿拉伯擁有全球16%的石油探明儲量，高達364億噸，位居世界第二，僅次于委內瑞拉。而沙特所在的波斯灣地區，石油儲量占世界所探明儲量的一半以上。4月份，沙特的石油產量高達1230萬桶，出口量高達每天940萬桶，這是3年來的最高水平。

 

　　——俄羅斯。從世界范圍內來看，俄羅斯絕對是世界資源寶庫，擁有豐富的石油、天然氣、鐵礦、煤礦、森林等資源，資源總價值位居世界第一位。根據俄羅斯能源部的數據，2019年俄羅斯石油和天然氣產量達到創紀錄的1125萬桶/天，約在5.5億噸左右。過去10年，俄羅斯石油產量一直在上升，這得益于新油田的開發和成熟油田新技術的引進。2019年，俄羅斯石油出口2.675億噸，同比增長2.7%。但按照OPEC+減產協議約定，俄羅斯承諾在5月和6月將日產量削減至850萬桶/天，占總產量的19%。

 

　　隨著美國頁巖油的強勢崛起，全球原油市場供應格局多點開花，北美、歐洲、中東、非洲和南美，均是全球主要的原油出口地區。特別是美國、沙特、俄羅斯剩余產能空間巨大，基本主導了全球石油市場的供應格局。

 

　　2、石油市場需求情況

 

　　全球石油需求增長愈發集中。近些年歐洲地區原油需求增速進入瓶頸期，北美地區原油需求保持低增速態勢，全球原油需求重心逐步轉移至以中印為主的亞太地區。

 

　　——美國。美國仍是全球最大的石油消費國，2019年的石油消費量高達10億噸，全球占比20%。早在1859年，美國人就在賓夕法尼亞州打出了其第一口油井，這也是世界歷史上第一口油井。同時，石油一直都是以美元來定價的。應該說，美國已經主導全球石油市場百年以上的時間。

 

　　——中國。中國石油消費量6.6億噸，全球占比14%，幾乎是歐盟的總和。2019年，中國進口5億噸石油，同比增長9.5%，對外依賴度高達72%，是全球最大的石油進口國，也是僅次于美國的全球第二大石油消費國，換句話說，我們國家每消費100噸石油，就有72噸需要從國外進口，穩定的石油來源對于我國至關重要。

 

　　——印度。2019年，印度石油消費量2.16億噸，全球占比5%，印度13多億人口，卻是地球上能源最匱乏的國家。而且，過去十年中，中國和印度分別在全球新增石油需求中占了45％和20%，國際能源署（IEA）預計到2025年，印度的石油需求將超過中國。

 

　　由此可見，美國、中國和印度三國合計占全球石油消費總量的40%，其中，美國主導了全球石油供應，而中國和印度主導了全球石油需求增長。

 

　　3、石油市場貿易格局

 

　　海運是全球石油貿易最為重要的運輸方式。目前，石油年海運貿易量約占到全球石油總產量的60%，每天的海運貿易量在6000萬桶以上。由于產油國和消費國之間的地理差異，可以看到，全球石油主要從中東、西非、南美為主的產油區，運往美國、歐洲、以及中國為代表的亞太地區。最大的海運流量來自波斯灣的中東原油，經由霍爾木茲海峽出至阿拉伯海，向東去往印度或過馬六甲海峽運往中日韓；向西經由曼德海峽過蘇伊士運河，或繞好望角運往歐洲或美灣/美東海岸。其中，在原油運輸方面，根據克拉克森統計，超大型油輪(VLCC)航行區域大多集中在中東地區;2019年超大型油輪約19%的航行時間集中在中東。此外，2019年超大型油輪約41%的航行時間在亞洲區域?？傮w而言，全年約80%的時間，超大型油輪航行在蘇伊士以東地區。這在一定程度上體現出了全球原油貿易格局主要是從中東地區出口至亞洲。

 

　　整體來看，中東沙特、俄羅斯生產的石油主要用于出口，美國也已經開始大規模出口石油，實現了能源獨立，而中國、印度石油進口規模龐大，對外依賴度不斷提升，分別達到72%和85%。應該說，當下全球石油賣方市場已經形成相對壟斷局面，而買方市場則話語權較弱，在全球貿易中處于相對弱勢，需要全力提升在全球石油貿易中的地位，全力建立多元化的資源渠道，并適時加快石油戰略儲備以保障能源安全。 本@文$內.容.來.自：中`國`碳`排*放^交*易^網 t a np ai fan g.c om